Como salir de un fondo de inversion

¿Debo vender mis fondos de inversión ahora 2021?

Aunque muchos fondos de inversión ayudan a obtener buenos rendimientos, su relación con ellos no tiene por qué ser de por vida. La decisión de salir de ellos debe basarse en razones sólidas. Algunos factores pueden ayudarle a decidir cuándo rescatar sus inversiones en fondos de inversión.

Hay un famoso proverbio chino que dice: “El mejor momento para plantar un árbol fue hace 20 años. El segundo mejor momento es ahora”. Esto también es válido para las inversiones, ya que el dinero invertido en una etapa temprana de la vida tiene más tiempo para crecer y producir rendimientos sustanciales. La otra cara de la moneda es retirar las inversiones cuando sea el momento adecuado. Pero, ¿cuál es el momento adecuado?

La inversión y la desinversión son dos caras de la misma moneda, y la segunda tiene la misma importancia que la primera. Al igual que sabe cuándo y cuánto invertir, también debe ser consciente de cuándo debe disolver sus inversiones.

Usted invierte en un fondo de inversión con un objetivo financiero en mente. No basta con invertir. También debe supervisar sus inversiones en fondos de inversión con regularidad para evaluar su rendimiento en función del rendimiento de la categoría o de los fondos índice. En la mayoría de los casos, se comprueba el rendimiento del fondo en los últimos cinco años y su comparación con el rendimiento del índice. También puede comprobar las reseñas en sitios web de terceros y el rendimiento del fondo en función de diversos parámetros. Un fondo con un rendimiento inferior en un periodo corto o un fondo relativamente nuevo que no se mueve según el índice de referencia no debe interpretarse como un fracaso o una razón válida para salir del mismo. Mire a horizontes más largos.

Los mejores fondos de inversión

Aunque la historia de las inversiones modernas en capital privado se remonta a principios del siglo pasado, no cobraron realmente importancia hasta la década de 1980. Es la época en la que la tecnología en Estados Unidos recibió un impulso muy necesario del capital riesgo.

Muchas empresas incipientes y en dificultades pudieron obtener fondos de fuentes privadas en lugar de acudir al mercado público. Algunos de los grandes nombres que conocemos hoy -Apple, por ejemplo- pudieron situarse en el mapa gracias a los fondos que recibieron del capital riesgo.

Aunque estos fondos prometen a los inversores grandes rendimientos, puede que no estén al alcance del inversor medio. Las empresas suelen exigir una inversión mínima de 200.000 dólares o más, lo que significa que el capital riesgo está orientado a los inversores institucionales o a los que disponen de mucho dinero.

Si ese es su caso y puede cumplir ese requisito mínimo inicial, habrá superado el primer obstáculo. Pero antes de realizar esa inversión en un fondo de capital riesgo, debe conocer bien las estructuras típicas de estos fondos.

Carga de salida en los fondos de inversión

La mayoría de nosotros puede determinar fácilmente cuándo invertir, dónde invertir y cómo invertir, pero muchos no entienden cuándo salir de nuestras inversiones. Aunque todo el mundo habla del momento adecuado para invertir, vamos a centrarnos en cuándo salir de las inversiones, ya que es una de las estrategias más importantes.

Solemos ser impulsivos con nuestras decisiones de inversión. Por ejemplo, pensamos que es la mejor idea retirar nuestras inversiones cada vez que vemos una ganancia o una pérdida. Sin embargo, esa no es la estrategia aconsejable. La mayoría de nosotros invertimos para alcanzar un determinado objetivo. Siempre es recomendable saber cuál es tu objetivo. El objetivo puede ser cualquier cosa, comprar un coche, una casa o ir de vacaciones con la familia. Junto con su objetivo, tener una estrategia de salida siempre es útil.

Siempre se ha dicho que cuanto más tiempo se permanezca invertido en un fondo de inversión, mejores serán los rendimientos. Aunque esta afirmación parece ser muy cierta, siempre es bueno tener un plan de desinversión. Por ejemplo, un SIP realizado desde el 1 de enero de 2013, habría obtenido mayores rendimientos si se retirara en enero de 2018, en lugar de mantenerlo hasta diciembre de 2018.

Cómo vender fondos de inversión a los clientes

Consideremos un fondo equilibrado, cuyo objetivo es proporcionar crecimiento y revalorización del capital con la parte de renta variable, e ingresos y estabilidad con la parte de deuda. Este plan conlleva un riesgo considerable, ya que la parte de renta variable puede llegar al 60%. Sólo se recomienda para inversores con un buen apetito de riesgo y un horizonte temporal a largo plazo.

El equipo de gestión de fondos de este plan querría, idealmente, sólo inversores a largo plazo que compartan su convicción de permanecer invertidos durante un largo período, de un mínimo de 3 años. Por ello, el fondo puede imponer una carga de salida del 1% para todos los reembolsos realizados antes de 3 años. En este caso, el fondo no afecta directamente a la liquidez, sino que disuade a los inversores de salir antes de un periodo de 3 años.

La ventaja para el plan se derivaría del hecho de que todos los inversores están alineados con un horizonte temporal más largo. Esto sería un factor reconfortante para el gestor del fondo, que le permitiría elegir los valores pensando en ello. En opinión del gestor del fondo, esta estrategia permitiría un mejor rendimiento del fondo, ya que no habría inversores a corto plazo ni reembolsos que afectaran a una estrategia a largo plazo.